Fiscale beleggingsinstellingen

Fiscale beleggingsinstellingen

Editie: editie 2017
Verschijningsdatum: 6 juni 2018
Fiscale beleggingsinstellingen
Kies uw producttype:
E-book
€ 68,43
Boek
€ 59,95
€ 56,56
€ 59,95 incl. btw
Prijs per stuk
Boek
Op voorraad. Voor 23.00 besteld, morgen op uw bureau
  • Bestellen op rekening
  • Gratis verzending
  • Grootste uitgever van juridische informatie
Op zoek naar een uitgave die het fiscale regime voor beleggingsinstellingen bondig verheldert? Deze brochure belicht het gehele plaatje: van fiscale behandeling op het niveau van de beleggingsinstelling en verruimde maatregelen voor vastgoed, tot de meest actuele wetgeving en beleidsbesluiten.
Het fiscale regime is complex. Maar met FFB Fiscale beleggingsinstellingen bij de hand vindt u moeiteloos uw weg door deze complexe wet- en regelgeving. Dankzij de praktijkgerichte benadering en uitgebreide toelichtingen krijgt u snel inzicht in het fiscale regime voor beleggingsinstellingen.

De brochure beschrijft een brede range aan onderwerpen: van het fiscaal transparante fonds voor gemene rekening en de vrijgestelde beleggingsinstelling, tot de fiscale beleggingsinstelling met uitdelingsverplichting. De uitgave kijkt verder dan enkel het niveau van de beleggingsinstelling, maar zoomt ook in op de behandeling bij verschillende beleggerscategorieën.

Fiscale beleggingsinstellingen uitgelicht
De brochure biedt houvast aan elke professional die betrokken is bij de keuze voor een beleggingsstructuur, de concrete opzet van een beleggingsfonds, het bewaken van de fiscale status, de aangifteverzorging, reorganisaties van beleggingsstructuren en tot slot de dividendbelasting.

Vanwege het succes van de eerste editie is er aan de opzet weinig gewijzigd. Uiteraard bevat deze nieuwe editie de meest actuele wetgeving en beleidsbesluiten. Ook het trefwoordenregister is waar nodig aangevuld.

Wetswijzigingen fiscale beleggingsinstellingen
De auteur besteedt extra aandacht aan de belangrijkste wetswijzigingen. Denk bijvoorbeeld aan de wijzigingen in de box 2 heffing bij belangen in vrijgestelde beleggingsinstellingen, de introductie van de regeling voor servicedochters van fiscale beleggingsinstellingen en de step up up bij overgang van fbi-regime naar normaal belast regime.

Kortom: deze brochure brengt de meest toonaangevende literatuur en ruim veertig jaar praktijkervaring samen omtrent de fiscale begeleiding van beleggingsinstellingen en hun stakeholders. Ideaal voor belastingadviseurs en bedrijfsfiscalisten.
Meer lezen Verberg

Auteurs

Specificaties

Verschijningsdatum:
6 juni 2018
Editie:
2017
Druk:
2
ISBN:
9789013142570
Verschijningsvorm:
Boek
Aantal pagina's:
200
Afmetingen:
15,8 x 24,0 cm
Kleur:
Zwart/Wit
Meer lezenVerberg
Bijlage
Inhoudsopgave
  1. Voorwoord
    V
  2. Lijst van afkortingen
    XIII
  3. Hoofdstuk 1
    1
    1. 1.1
      Het begrip beleggingsinstelling
      1
    2. 1.2
      Beknopte schets van de fiscale regimes
      2
      1. 1.2.1
        Achtergrond bij fiscale behandeling beleggingsinstellingen
        2
      2. 1.2.2
        Fiscaal transparant fonds
        2
      3. 1.2.3
        Vrijgestelde beleggingsinstelling
        2
      4. 1.2.4
        Fiscale beleggingsinstelling met uitdelingsverplichting
        3
      5. 1.2.5
        Normale belastingplicht in combinatie met deelnemingsvrijstelling
        3
    3. 1.3
      Praktische betekenis
      3
    4. 1.4
      Toezicht
      4
  4. Hoofdstuk 2
    7
    1. 2.1
      Inleidende opmerkingen
      7
    2. 2.2
      Fonds voor gemene rekening
      8
                                                    1. 2.2.1
                                                      Kenmerken fonds voor gemene rekening
                                                      8
                                                    2. 2.2.2
                                                      Zelfstandig belastingplichtig fonds voor gemene rekening
                                                      9
                                                    3. 2.2.3
                                                      Fiscaal transparant fonds voor gemene rekening
                                                      11
                                                  1. 2.3
                                                    Rechtspersonen
                                                    13
                                                    1. 2.3.1
                                                      Naamloze vennootschap
                                                      13
                                                    2. 2.3.2
                                                      Besloten vennootschap met beperkte aansprakelijkheid
                                                      14
                                                    3. 2.3.3
                                                      Coöperatieve vereniging (Coöp)
                                                      14
                                                    4. 2.3.4
                                                      Schematisch overzicht rechtsvormen
                                                      15
                                                  2. 2.4
                                                    Paraplufonds
                                                    15
                                                1. Hoofdstuk 3
                                                  17
                                                  1. 3.1
                                                    Inleidende opmerkingen
                                                    17
                                                  2. 3.2
                                                    Beleggen versus ondernemen; de (oude) visie van de AFM
                                                    18
                                                  3. 3.3
                                                    Beleggen versus ondernemen; fiscale relevantie
                                                    20
                                                    1. 3.3.1
                                                      Boxen systeem in de inkomstenbelasting
                                                      20
                                                    2. 3.3.2
                                                      Faciliteiten bij overgang van aanmerkelijkbelangpakketten
                                                      20
                                                    3. 3.3.3
                                                      Deelnemingsvrijstelling
                                                      20
                                                    4. 3.3.4
                                                      Bedrijfsfusiefaciliteit
                                                      21
                                                    5. 3.3.5
                                                      Aanmerkelijkbelangregeling voor buitenlands belastingplichtigen
                                                      21
                                                    6. 3.3.6
                                                      VBI en FBI-regime
                                                      21
                                                  4. 3.4
                                                    Het fiscale beleggingsbegrip als vertrekpunt voor VBI en FBI
                                                    22
                                                2. Hoofdstuk 4
                                                  25
                                                  1. 4.1
                                                    Inleidende opmerkingen
                                                    25
                                                  2. 4.2
                                                    Uiteenzetting van het VBI-regime
                                                    26
                                                    1. 4.2.1
                                                      Beschrijving van de vrijgestelde beleggingsinstelling
                                                      26
                                                    2. 4.2.2
                                                      Definitie ‘beleggingsinstelling’
                                                      26
                                                    3. 4.2.3
                                                      Het collectieve karakter van de VBI
                                                      28
                                                    4. 4.2.4
                                                      De beleggingen van de VBI: financiële instrumenten en banktegoeden
                                                      30
                                                    5. 4.2.5
                                                      Het beginsel van risicospreiding
                                                      33
                                                    6. 4.2.6
                                                      Het open-end karakter
                                                      35
                                                    7. 4.2.7
                                                      De vereiste rechtsvorm
                                                      36
                                                  3. 4.3
                                                    Formele aspecten VBI
                                                    37
                                                    1. 4.3.1
                                                      Inleidende opmerkingen
                                                      37
                                                    2. 4.3.2
                                                      Begin en einde VBI-status
                                                      37
                                                    3. 4.3.3
                                                      Aangifte vennootschapsbelasting
                                                      37
                                                  4. 4.4
                                                    De gevolgen van sfeerovergang naar/van VBI
                                                    38
                                                    1. 4.4.1
                                                      Van normale belastingplicht naar vrijgestelde status (VBI)
                                                      38
                                                    2. 4.4.2
                                                      Van VBI naar normale belastingplicht
                                                      39
                                                    3. 4.4.3
                                                      Van FBI naar VBI
                                                      39
                                                    4. 4.4.4
                                                      Van VBI naar FBI
                                                      40
                                                  5. 4.5
                                                    VBI en verdragsbescherming
                                                    40
                                                    1. 4.5.1
                                                      Inleidende opmerkingen
                                                      40
                                                    2. 4.5.2
                                                      Waarom geen verdragsbescherming?
                                                      41
                                                    3. 4.5.3
                                                      Wanneer wel vestigingsplaatsverklaring?
                                                      43
                                                    4. 4.5.4
                                                      De buitenlandse aandeelhouder in een VBI
                                                      43
                                                  6. 4.6
                                                    VBI en dividendbelasting
                                                    45
                                                    1. 4.6.1
                                                      Inleidende opmerkingen
                                                      45
                                                    2. 4.6.2
                                                      Vrijstelling van dividendbelasting bij uitdeling?
                                                      45
                                                    3. 4.6.3
                                                      Geen verrekening of teruggaaf van dividendbelasting
                                                      47
                                                    4. 4.6.4
                                                      Vestiging dividendbelastingclaim?
                                                      48
                                                  7. 4.7
                                                    Waarderingsvoorschrift voor de aandeelhouder in de VBI
                                                    49
                                                    1. 4.7.1
                                                      Inleidende opmerkingen
                                                      49
                                                    2. 4.7.2
                                                      Particuliere aandeelhouders zonder aanmerkelijk belang
                                                      49
                                                    3. 4.7.3
                                                      Particuliere aandeelhouders met een aanmerkelijk belang
                                                      50
                                                    4. 4.7.4
                                                      VPB-plichtige aandeelhouders
                                                      53
                                                    5. 4.7.5
                                                      Schematisch overzicht waardering op aandeelhoudersniveau
                                                      55
                                                3. HOOFDSTUK 5
                                                  57
                                                  1. 5.1
                                                    Inleidende opmerkingen
                                                    57
                                                  2. 5.2
                                                    Doel, werkzaamheid en rechtsvorm van de FBI
                                                    58
                                                    1. 5.2.1
                                                      Wettelijke omschrijving, rechtsvorm en vestigingsplaats
                                                      58
                                                    2. 5.2.2
                                                      Doelstelling en feitelijke werkzaamheid: beleggen van vermogen
                                                      59
                                                    3. 5.2.3
                                                      Uitbreiding beleggingsbegrip in de vastgoedsfeer
                                                      61
                                                    4. 5.2.4
                                                      Projectontwikkeling (nader beschouwd)
                                                      65
                                                    5. 5.2.4.1
                                                      Inleidende opmerkingen
                                                      65
                                                    6. 5.2.4.2
                                                      Uitgangspunt wetgever
                                                      65
                                                    7. 5.2.4.3
                                                      Oplossing: inbreng ontwikkelingsactiviteiten in de belaste sfeer
                                                      66
                                                    8. 5.2.4.4
                                                      Safe haven bepaling
                                                      66
                                                    9. 5.2.4.5
                                                      De projectontwikkelingsdochter en haar klantenkring
                                                      66
                                                    10. 5.2.4.6
                                                      De ontwikkelingsactiviteiten nader beschouwd
                                                      67
                                                    11. 5.2.4.7
                                                      Afsluitende opmerkingen projectontwikkeling
                                                      69
                                                  3. 5.3
                                                    Financieringslimieten
                                                    69
                                                  4. 5.4
                                                    Uitdelingsverplichting (wetgeving)
                                                    71
                                                    1. 5.4.1
                                                      Inleiding
                                                      71
                                                    2. 5.4.2
                                                      Inhoud en achtergrond uitdelingsverplichting
                                                      71
                                                    3. 5.4.3
                                                      Ontheffing vereiste van gelijke winstverdeling per aandeel
                                                      72
                                                    4. 5.4.4
                                                      Nakoming uitdelingsverplichting
                                                      73
                                                    5. 5.4.5
                                                      Ontheffing van de uitdelingsverplichting
                                                      73
                                                  5. 5.5
                                                    Aandeelhouderseisen
                                                    74
                                                    1. 5.5.1
                                                      Inleidende opmerkingen
                                                      74
                                                    2. 5.5.2
                                                      Aandeelhouderseisen bij beursgenoteerde of gereguleerde lichamen
                                                      74
                                                    3. 5.5.2.1
                                                      De vergunning aspecten
                                                      76
                                                    4. 5.5.2.2
                                                      Aandelen
                                                      76
                                                    5. 5.5.2.3
                                                      Aanknopingspunt 45% en 25%
                                                      77
                                                    6. 5.5.2.4
                                                      Betekenis van de term ‘berust’
                                                      77
                                                    7. 5.5.2.5
                                                      Onderworpenheidscriterium
                                                      77
                                                    8. 5.5.2.6
                                                      Fiscaal transparante aandeelhouder(s)
                                                      78
                                                    9. 5.5.2.7
                                                      Verbonden lichaam
                                                      79
                                                    10. 5.5.2.8
                                                      Stemovereenkomsten
                                                      79
                                                    11. 5.5.2.9
                                                      Fractieverzekeringen en gesepareerde beleggingsdepots
                                                      79
                                                    12. 5.5.3
                                                      Aandeelhouderseisen bij niet beursgenoteerde of niet gereguleerde lichamen
                                                      80
                                                    13. 5.5.3.1
                                                      Stapelstructuren
                                                      82
                                                    14. 5.5.3.2
                                                      Ontheffing tijdens introductieperiode
                                                      83
                                                    15. 5.5.4
                                                      Buitenlandse beleggingsinstelling als aandeelhouder
                                                      83
                                                  6. 5.6
                                                    Bestuurders- en commissarissentoets
                                                    83
                                                  7. 5.7
                                                    Ontheffingsbepaling
                                                    84
                                                  8. 5.8
                                                    Het Besluit beleggingsinstellingen
                                                    84
                                                    1. 5.8.1
                                                      Inleidende opmerkingen
                                                      84
                                                    2. 5.8.2
                                                      De uitdelingsverplichting (comptabele aspecten)
                                                      84
                                                    3. 5.8.3
                                                      De herbeleggingsreserve
                                                      87
                                                    4. 5.8.4
                                                      De afrondingsreserve
                                                      90
                                                    5. 5.8.5
                                                      Het tarief
                                                      91
                                                    6. 5.8.6
                                                      Statusovergang
                                                      91
                                                    7. 5.8.6.1
                                                      Inleidende opmerkingen
                                                      91
                                                    8. 5.8.6.2
                                                      Boekjaar benadering
                                                      92
                                                    9. 5.8.6.3
                                                      Van normale belastingplicht naar FBI
                                                      92
                                                    10. 5.8.6.4
                                                      Van FBI naar normale belastingplicht
                                                      93
                                                  9. 5.9
                                                    FBI en dividendbelasting
                                                    93
                                                    1. 5.9.1
                                                      Inleidende opmerkingen
                                                      93
                                                    2. 5.9.2
                                                      Afdrachtvermindering
                                                      94
                                                    3. 5.9.3
                                                      Geen dividendbelasting over herbeleggingsreserve
                                                      96
                                                    4. 5.9.4
                                                      Inhoudingsvrijstelling voor specifiek aangewezen beleggingsinstellingen
                                                      97
                                                    5. 5.9.4.1
                                                      Inleidende opmerkingen
                                                      97
                                                    6. 5.9.4.2
                                                      Groenfondsen
                                                      97
                                                    7. 5.9.4.3
                                                      Geblokkeerde spaarvormen
                                                      98
                                                    8. 5.9.5
                                                      Inkoop van eigen aandelen
                                                      98
                                                    9. 5.9.5.1
                                                      Inleidende opmerkingen
                                                      98
                                                    10. 5.9.5.2
                                                      Heffingsgrondslag
                                                      99
                                                    11. 5.9.5.3
                                                      Inkoop ter tijdelijke belegging
                                                      99
                                                  10. 5.10
                                                    FBI en verdragsbescherming
                                                    101
                                                  11. 5.11
                                                    De aandeelhouder in de FBI
                                                    101
                                                  12. 5.11.1
                                                    Particuliere aandeelhouder zonder aanmerkelijk belang
                                                    101
                                                  13. 5.11.2
                                                    Particuliere aandeelhouder met een aanmerkelijk belang
                                                    102
                                                    1. 5.11.2.1
                                                      Binnenlandse particulier met een aanmerkelijk belang
                                                      102
                                                    2. 5.11.2.2
                                                      Buitenlandse particulier met een aanmerkelijk belang
                                                      102
                                                  14. 5.11.3
                                                    Aandeelhouder/rechtspersoon
                                                    102
                                                    1. 5.11.3.1
                                                      Binnenlandse rechtspersonen (belastingplichtig)
                                                      102
                                                    2. 5.11.3.2
                                                      Binnenlandse rechtspersonen (vrijgesteld)
                                                      103
                                                    3. 5.11.3.3
                                                      Buitenlandse rechtspersonen (belastingplichtig)
                                                      103
                                                    4. 5.11.3.4
                                                      Buitenlandse rechtspersonen (vrijgesteld)
                                                      104
                                                  15. 5.11.4
                                                    Schematisch overzicht belastingheffing bij aandeelhouders FBI
                                                    105
                                                  16. 5.12
                                                    Fiscale eenheid (vennootschapsbelasting)
                                                    105
                                                  17. 5.12.1
                                                    Toegang tot het fiscale eenheid regime
                                                    105
                                                    1. 5.12.1.2
                                                      Specifieke bepalingen bij een fiscale eenheid van FBI’s
                                                      106
                                                    2. 5.12.1.3
                                                      De totstandkoming van een fiscale eenheid
                                                      107
                                                    3. 5.12.1.4
                                                      De verbreking van een fiscale eenheid
                                                      107
                                                4. Hoofdstuk 6
                                                  109
                                                  1. 6.1
                                                    Inleidende opmerkingen
                                                    109
                                                  2. 6.2
                                                    Hoofdlijn wettelijke systematiek
                                                    109
                                                  3. 6.3
                                                    Nadere toelichting toetsingskader deelnemingsvrijstelling
                                                    111
                                                    1. 6.3.1
                                                      Toets 1 Onderworpenheid aandeelhouder (het subject)
                                                      111
                                                    2. 6.3.2
                                                      Toets 2 Rechtsvorm en kwantitatieve criteria deelneming (het object)
                                                      111
                                                    3. 6.3.3
                                                      Toets 3 Beleggingsoogmerk
                                                      111
                                                    4. 6.3.4
                                                      Toets 4 Fictieve beleggingsdeelnemingen
                                                      112
                                                    5. 6.3.4.1
                                                      Tussengeschakelde houdsters
                                                      112
                                                    6. 6.3.4.2
                                                      Groepsfinancieringsmaatschappijen e.d.
                                                      112
                                                    7. 6.3.5
                                                      Toets 5 Onderworpenheidtest (kwalificerende beleggingsdeelneming)
                                                      113
                                                    8. 6.3.6
                                                      Toets 6 De bezittingentest (kwalificerende beleggingsdeelneming)
                                                      113
                                                  4. 6.4
                                                    Vastgoeddeelneming
                                                    114
                                                  5. 6.5
                                                    Participatiemaatschappijen
                                                    115
                                                5. Hoofdstuk 7
                                                  117
                                                  1. 7.1
                                                    Inleiding
                                                    117
                                                  2. 7.2
                                                    Activiteiten
                                                    117
                                                  3. 7.3
                                                    De aard van de beleggingen
                                                    118
                                                  4. 7.4
                                                    Dividendbelasting
                                                    119
                                                  5. 7.5
                                                    Bronbelasting
                                                    119
                                                  6. 7.6
                                                    Financiering
                                                    120
                                                  7. 7.7
                                                    Doelgroep
                                                    121
                                                    1. 7.7.1
                                                      Inleidende opmerkingen
                                                      121
                                                    2. 7.7.2
                                                      Particulieren zonder een aanmerkelijk belang
                                                      121
                                                    3. 7.7.3
                                                      Particulieren met een aanmerkelijk belang
                                                      121
                                                    4. 7.7.4
                                                      Belastingplichtige institutionele beleggers
                                                      121
                                                    5. 7.7.5
                                                      Fiscaal vrijgestelde institutionele beleggers
                                                      122
                                                    6. 7.7.6
                                                      Beperkt aantal beleggers
                                                      122
                                                    7. 7.7.7
                                                      Het brede publiek
                                                      122
                                                    8. 7.7.8
                                                      Professionaliteit van de beleggers
                                                      123
                                                  8. 7.8
                                                    Gegevensverstrekking
                                                    123
                                                  9. 7.9
                                                    De keuze
                                                    123
                                                6. Hoofdstuk 8
                                                  125
                                                  1. 8.1
                                                    Inleiding
                                                    125
                                                  2. 8.2
                                                    Renseignering onder de AWR
                                                    126
                                                  3. 8.3
                                                    Renseignering onder de WIB
                                                    126
                                                    1. 8.3.1
                                                      Inleiding
                                                      126
                                                    2. 8.3.2
                                                      Wie moet renseigneren?
                                                      126
                                                    3. 8.3.3
                                                      Te renseigneren gegevens en inlichtingen
                                                      127
                                                  4. 8.4
                                                    Foreign Account Tax Compliance Act (FATCA)
                                                    128
                                                7. Hoofdstuk 9
                                                  131
                                                  1. 9.1
                                                    Fusie
                                                    131
                                                    1. 9.1.1
                                                      Aandelenfusie
                                                      131
                                                    2. 9.1.2
                                                      Bedrijfsfusie
                                                      132
                                                    3. 9.1.3
                                                      Juridische fusie
                                                      132
                                                  2. 9.2
                                                    Splitsing
                                                    133
                                                  3. 9.3
                                                    Liquidatie
                                                    133
                                                  4. 9.4
                                                    Overdrachtsbelasting
                                                    134
                                                  5. 9.5
                                                    Omzetbelasting
                                                    135
                                                  6. 9.6
                                                    Regeerakkoord 2017-2021
                                                    136
                                                    1. 9.6.1
                                                      Inleidende opmerkingen
                                                      136
                                                    2. 9.6.2
                                                      Verbod op directe belegging in vastgoed
                                                      137
                                                    3. 9.6.2.1
                                                      Van nultarief naar statutair tarief
                                                      137
                                                    4. 9.6.2.2
                                                      Verplichte herwaardering beleggingen voorafgaand aan statusverlies
                                                      137
                                                    5. 9.6.2.3
                                                      Mogelijke verbreking fiscale eenheid
                                                      137
                                                    6. 9.6.2.4
                                                      Mogelijke impact op buitenlandse beleggingsdochters
                                                      138
                                                    7. 9.6.2.5
                                                      Impact op aandeelhoudersniveau
                                                      138
                                                    8. 9.6.2.6
                                                      Overkill
                                                      138
                                                    9. 9.6.2.7
                                                      Suggesties
                                                      139
                                                    10. 9.6.3
                                                      Afschaffing dividendbelasting
                                                      139
                                                    11. 9.6.3.1
                                                      Beperkte voordelige impact voor de meeste fiscale beleggingsinstellingen
                                                      139
                                                    12. 9.6.3.2
                                                      Nadelige impact vanwege niet te verrekenen buitenlandse bronbelasting
                                                      139
                                                    13. 9.6.3.3
                                                      Mogelijke impact op verdragstoepassing
                                                      139
                                                    14. 9.6.4
                                                      Concluderend
                                                      140
                                                8. Bijlagen
                                                9. Bijlage I
                                                  Voorbeeld berekening uitdelingsverplichting fiscale beleggingsinstelling
                                                  141
                                                10. Bijlage II
                                                  Beslissingsmatrix
                                                  145
                                                11. Bijlage III.A
                                                  Rendementsvergelijking box 3 – box 2 (laag rendement)
                                                  147
                                                12. Bijlage III.B
                                                  Rendementsvergelijking box 2 – box 3 (hoog rendement)
                                                  149
                                                13. Teksten
                                                14. Artikel 6a, Wet op de vennootschapsbelasting 1969
                                                  151
                                                15. Artikel 28, Wet op de vennootschapsbelasting 1969
                                                  153
                                                16. Besluit beleggingsinstellingen
                                                  157
                                                17. Besluit van 10 maart 2008, nr. CPP2008/291M, Stcrt. nr. 49
                                                  161
                                                18. Besluit van 18 februari 2014, nr. BLKB 2014/15M, Stcrt. nr. 5544, zoals gewijzigd op 11 januari 2016, nr. BLKB 2016/99M, Stcrt. 2016, nr. 3578
                                                  165
                                                19. Trefwoordenregister
                                                  179
                                                Meer Verberg
                                                Deze uitgave is onderdeel van de serie:
                                                Kies uw producttype:
                                                E-book
                                                € 68,43
                                                Boek
                                                € 59,95
                                                € 56,56
                                                € 59,95 incl. btw
                                                Prijs per stuk
                                                Boek
                                                Op voorraad. Voor 23.00 besteld, morgen op uw bureau
                                                • Bestellen op rekening
                                                • Gratis verzending
                                                • Grootste uitgever van juridische informatie
                                                Terug naar boven